外匯理財(cái)和雙幣理財(cái)應(yīng)怎樣抉擇

　　由于人民幣理財(cái)產(chǎn)品越來(lái)越多，雙幣理財(cái)開(kāi)始出現(xiàn)在人們的視野中。作為普通投資者特別是手中有外匯的投資者來(lái)說(shuō)，究竟應(yīng)該“嘗鮮”，還是應(yīng)該繼續(xù)關(guān)注外匯理財(cái)呢?

　　雙幣理財(cái)：新生“混血兒”

　　以人民幣投資獲得美元收益的人民幣結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品,可以說(shuō)是人民幣理財(cái)和外匯理財(cái)?shù)?ldquo;混血兒”屬于理財(cái)衍生品。例如：光大銀行";陽(yáng)光理財(cái)B+A計(jì)劃";、招商銀行";鉆石理財(cái)"等都屬于雙幣理財(cái)產(chǎn)品。

　　如何取舍：首要看風(fēng)險(xiǎn)

　　無(wú)論是雙幣理財(cái)還是外匯理財(cái)，在高收益的背后都有一定的風(fēng)險(xiǎn)。假設(shè)所有的產(chǎn)品都能達(dá)到預(yù)期收益率的話，這些產(chǎn)品還存在匯率風(fēng)險(xiǎn)和流通性風(fēng)險(xiǎn)。投資雙幣理財(cái)產(chǎn)品因?yàn)橥瑫r(shí)存在著人民幣和外幣，一旦當(dāng)匯率變化較大時(shí)，這些理財(cái)產(chǎn)品的收益率就會(huì)低于儲(chǔ)蓄存款。而這個(gè)風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于外匯理財(cái)來(lái)說(shuō)更大，由于所有的本金和收益都是外幣，一旦貶值，所遭受的損失將遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)投資收益。

　　與匯率風(fēng)險(xiǎn)相比，流通性風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于投資者的影響更大。不管是人民幣，還是美元都面臨著再次加息的預(yù)期。如果在投資期內(nèi)，投資者不能提前贖回。而此期間再次加息，也意味著拿到的收益在貶值。

理財(cái)

　　外匯理財(cái)：優(yōu)勢(shì)仍存在

　　綜觀外匯理財(cái)市場(chǎng)，除了結(jié)構(gòu)性存款、外匯期權(quán)等產(chǎn)品之外，外匯信托產(chǎn)品也正在崛起。例如：上海國(guó)際信托投資有限公司聯(lián)手荷蘭銀行、瑞士聯(lián)合銀行，推出外匯信托計(jì)劃，盡管信托計(jì)劃期限為六年，但在信托計(jì)劃成立一年后，投資者即享有每月兩次的贖回權(quán)。更具吸引力的是，信托計(jì)劃一年后贖回(扣除票據(jù)的贖回費(fèi))年平均收益率可達(dá)13.43%。

　　外匯理財(cái)市場(chǎng)的品種從運(yùn)作模式來(lái)看主要的有三種，這三種運(yùn)作模式大致可以推出近20種品種，這為廣大投資者提供了充分的選擇空間。

　　一是和LIBOR(倫敦銀行同業(yè)拆借市場(chǎng)利率)掛鉤;

　　二是和匯率區(qū)間(如人民幣兌換美元、歐元兌換美元的匯率區(qū)間)掛鉤;

　　三是和國(guó)際債券市場(chǎng)掛鉤。通過(guò)排列組合以及有關(guān)金融機(jī)構(gòu)的篩選。

　　理財(cái)知識(shí)延伸：

　　理財(cái)( Financial management)即對(duì)于財(cái)產(chǎn)(包含有形財(cái)產(chǎn)和無(wú)形財(cái)產(chǎn)=知識(shí)產(chǎn)權(quán))的經(jīng)營(yíng)。多用于個(gè)人對(duì)于個(gè)人財(cái)產(chǎn)或家庭財(cái)產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)，是指?jìng)€(gè)人或機(jī)構(gòu)根據(jù)個(gè)人或機(jī)構(gòu)當(dāng)前的實(shí)際經(jīng)濟(jì)狀況，設(shè)定想要達(dá)成的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，在限定的時(shí)限內(nèi)采用一類或多類金融投資工具，通過(guò)一種或多種途徑達(dá)成其經(jīng)濟(jì)目標(biāo)的計(jì)劃、規(guī)劃或解決方案。在具體實(shí)施該規(guī)劃方案的過(guò)程，也稱理財(cái)。人類的生存、生活和及其它活動(dòng)離不開(kāi)物質(zhì)基礎(chǔ)，與理財(cái)密切相關(guān)。“理財(cái)”往往與“投資理財(cái)”并用，因?yàn)?ldquo;理財(cái)”中有投資，“投資”中有理財(cái)。

　　理財(cái)規(guī)劃

　　步驟

　　1.回顧自己的資產(chǎn)狀況

　　包括存量資產(chǎn)和未來(lái)收入的預(yù)期，知道有多少財(cái)可以理，這是最基本的前提。

　　2.設(shè)定理財(cái)目標(biāo)

　　需要從具體的時(shí)間、金額和對(duì)目標(biāo)的描述等來(lái)定性和定量地理清理財(cái)目標(biāo)。

　　3.明確風(fēng)險(xiǎn)類型

　　不要做不考慮任何客觀情況的風(fēng)險(xiǎn)偏好的假設(shè)，比如說(shuō)很多客戶把錢(qián)全部都放在股市里，沒(méi)有考慮到父母、子女，沒(méi)有考慮到家庭責(zé)任，這個(gè)時(shí)候他的風(fēng)險(xiǎn)偏好偏離了他能夠承受的范圍。

　　4.資產(chǎn)分配戰(zhàn)略性

　　在所有的資產(chǎn)里做資產(chǎn)分配，然后是投資品種、投資時(shí)機(jī)、投放價(jià)值的選擇。

　　核心

　　就是資產(chǎn)和負(fù)債相匹配的過(guò)程。資產(chǎn)就是以前的存量資產(chǎn)和收入的能力，即未來(lái)的資產(chǎn)。負(fù)債就是家庭責(zé)任，要贍養(yǎng)父母、要撫養(yǎng)小孩，供他上學(xué)。第二是目標(biāo)，目標(biāo)也變成了負(fù)債，要有高品質(zhì)的生活，讓你的資產(chǎn)和負(fù)債進(jìn)行動(dòng)態(tài)的匹配，這就是個(gè)人理財(cái)最核心的理念。