新會計(jì)準(zhǔn)則對銀行監(jiān)管的挑戰(zhàn)和思考
一、上市銀行會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)基本情況和歷史回顧
根據(jù)中國證監(jiān)會2000年發(fā)布的《公開發(fā)行證券公司信息披露編報(bào)規(guī)則第7號—商業(yè)銀行年度報(bào)告內(nèi)容與格式特別規(guī)定》，上市商業(yè)銀行年度報(bào)告須按國際準(zhǔn)則編制補(bǔ)充財(cái)務(wù)報(bào)告，并請國際會計(jì)公司審計(jì)，應(yīng)該說，這一規(guī)定是非常超前的。按照歐盟執(zhí)行國際會計(jì)準(zhǔn)則的實(shí)踐，歐盟要求上市公司于2005年起全面執(zhí)行國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則，但并沒有廢止歐盟各國的會計(jì)制度，只是要求上市公司在執(zhí)行本國會計(jì)制度的同時，按照國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則編制補(bǔ)充財(cái)務(wù)報(bào)表對外披露，和證監(jiān)會的規(guī)定如出一轍。而從2005年開始在香港資本市場上市的交行、建行、中行、工行等大型商業(yè)銀行，則從一開始就必須按照國際會計(jì)準(zhǔn)則編制并披露財(cái)務(wù)報(bào)告。因此，無論是境內(nèi)還是境外上市的銀行，即使沒有新會計(jì)準(zhǔn)則的出臺，也都必須執(zhí)行國際會計(jì)準(zhǔn)則。
但境內(nèi)外審計(jì)對浦發(fā)、深發(fā)展和民生三家上市銀行 2000年度的審計(jì)結(jié)果差異巨大，著實(shí)令商業(yè)銀行和監(jiān)管部門吃驚。造成境內(nèi)外審計(jì)差異巨大的主要原因是貸款損失準(zhǔn)備的計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)不一，境內(nèi)審計(jì)計(jì)提貸款損失準(zhǔn)備的標(biāo)準(zhǔn)明顯偏低，不能彌補(bǔ)貸款的潛在損失。有關(guān)部門隨即對此作出反應(yīng)：中國證監(jiān)會要求境內(nèi)外審計(jì)時對同一會計(jì)估計(jì)事項(xiàng)的判斷應(yīng)保持一致；財(cái)政部迅速修訂了《金融企業(yè)會計(jì)制度》，要求商業(yè)銀行足額提取貸款損失準(zhǔn)備；人民銀行在2002年出臺了國內(nèi)銀行監(jiān)管的貸款損失準(zhǔn)備計(jì)提指引，明確了貸款損失準(zhǔn)備按照貸款五級分類計(jì)提相應(yīng)比例（正常1％，關(guān)注2％，次級25％，可疑50％，損失100％，其中次級和可疑類可上下浮動20％）。此后的雙重審計(jì)中，境內(nèi)外審計(jì)均參照這一標(biāo)準(zhǔn)計(jì)提準(zhǔn)備，境內(nèi)外審計(jì)結(jié)果基本趨于一致。
境內(nèi)外審計(jì)結(jié)果的巨大差異無疑推動了我國上市銀行會計(jì)監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的健全和完善，但境內(nèi)外結(jié)果趨于一致同樣也引發(fā)了會計(jì)學(xué)者的質(zhì)疑。他們認(rèn)為，上市銀行執(zhí)行的新《金融企業(yè)會計(jì)制度》和國際會計(jì)準(zhǔn)則相比，在金融資產(chǎn)分類、公允價值運(yùn)用、貸款利息收入核算、貸款減值準(zhǔn)備計(jì)提方法、衍生金融工具會計(jì)核算等方面都存在較大差異，而多家上市銀行在會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)存在較大差異的情況下境內(nèi)外審計(jì)結(jié)果卻基本一致，不能不讓人對會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)的執(zhí)行情況產(chǎn)生懷疑。那么，究竟是巧合，還是國際會計(jì)準(zhǔn)則遷就了國內(nèi)會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)，抑或是國內(nèi)會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)遷就了國際會計(jì)準(zhǔn)則？仔細(xì)分析，在貸款損失準(zhǔn)備方面，是國內(nèi)的會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)向國際會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)看齊，但在其他方面，則是國際會計(jì)準(zhǔn)則遷就了國內(nèi)會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)。由于國際會計(jì)準(zhǔn)則存在較大的職業(yè)判斷空間，執(zhí)行國際會計(jì)準(zhǔn)則所需要的外部環(huán)境因素在中國尚不完全具備，國內(nèi)會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)則有明確的規(guī)則，所以國際準(zhǔn)則比較容易遷就國內(nèi)標(biāo)準(zhǔn)。作為補(bǔ)充審計(jì)操作者的國際會計(jì)公司，近些年來在中國上市公司的審計(jì)中也屢屢陷入假賬風(fēng)波，也在一定程度上印證了這種猜測。
正因?yàn)槿绱耍M管國際會計(jì)準(zhǔn)則對上市銀行來說并不陌生，但當(dāng)新會計(jì)準(zhǔn)則真正開始執(zhí)行之際，上市銀行和監(jiān)管部門還是感受到前所未有的壓力。
二、新會計(jì)準(zhǔn)則對銀行監(jiān)管帶來的挑戰(zhàn)
?。ㄒ唬┕蕛r值的使用是新會計(jì)準(zhǔn)則對銀行監(jiān)管的最大挑戰(zhàn)
關(guān)于新會計(jì)準(zhǔn)則對銀行監(jiān)管挑戰(zhàn)的爭論，主要集中在新會計(jì)準(zhǔn)則中公允價值的廣泛使用能否提高會計(jì)信息的相關(guān)性和可靠性。支持新會計(jì)準(zhǔn)則的人認(rèn)為，公允價值有助于提高商業(yè)銀行會計(jì)信息的相關(guān)性，使會計(jì)信息更有價值；反對者則認(rèn)為，公允價值的使用將使利潤操縱更為容易，公允價值的使用非但不能提高會計(jì)信息的相關(guān)性，反而會降低會計(jì)信息的可靠性。
這個問題本質(zhì)上是關(guān)于原則導(dǎo)向和規(guī)則導(dǎo)向會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)孰優(yōu)孰劣的問題，中外會計(jì)學(xué)者進(jìn)行了長期深入的研究和探討。一般認(rèn)為，原則導(dǎo)向的會計(jì)準(zhǔn)則能為公司的管理人員提供足夠的職業(yè)判斷空間以提高會計(jì)信息的相關(guān)性，但自我實(shí)施能力較弱，需要良好的司法環(huán)境和較高的司法效率來支持。規(guī)則導(dǎo)向的會計(jì)準(zhǔn)則則正好相反，由于規(guī)則比較明確，管理人員的職業(yè)判斷空間較小，但在缺乏司法效率的環(huán)境中，自我實(shí)施能力較強(qiáng)，有助于保護(hù)外部投資者免受公司內(nèi)部人的機(jī)會主義行為的利益侵占。
回顧國際會計(jì)準(zhǔn)則的發(fā)展歷史，不難看出：國際會計(jì)準(zhǔn)則之所以引入公允價值，就是為了防止歷史成本提供虛假的會計(jì)信息，以增加會計(jì)信息的相關(guān)性；實(shí)行原則導(dǎo)向的會計(jì)準(zhǔn)則，也是為了防止規(guī)則導(dǎo)向的會計(jì)規(guī)則被企業(yè)鉆了空子。安然事件后，美國對規(guī)則為導(dǎo)向的會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)給予否定，逐漸轉(zhuǎn)向原則為導(dǎo)向的國際會計(jì)準(zhǔn)則，要求上市公司要實(shí)質(zhì)上承擔(dān)起會計(jì)信息責(zé)任。但任何事物都有兩個方面，原則導(dǎo)向的會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)在給予企業(yè)更大的會計(jì)責(zé)任的同時，也給予企業(yè)更大的職業(yè)判斷的權(quán)力。相比之下，公司在規(guī)則中尋找漏洞，遠(yuǎn)不如在原則中自由判斷更容易進(jìn)行利潤操縱。在規(guī)則導(dǎo)向的會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)體系中，監(jiān)管的難點(diǎn)是如何制定完善的會計(jì)規(guī)則，監(jiān)管規(guī)則的執(zhí)行相對容易；而在原則導(dǎo)向的會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)體系中，雖然制定會計(jì)原則要比制定具體規(guī)則容易，但在公司執(zhí)行原則導(dǎo)向的會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)的監(jiān)管卻非常困難，需要對每一家公司進(jìn)行深入分析和細(xì)化監(jiān)管，包括對公允價值使用的主觀判斷的再評價等等。原則導(dǎo)向的會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)實(shí)際上是將會計(jì)監(jiān)管責(zé)任從會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)制定者和監(jiān)管者共同承擔(dān)轉(zhuǎn)向了主要由會計(jì)信息的監(jiān)管者來承擔(dān)，監(jiān)管部門的監(jiān)管責(zé)任大大加強(qiáng)了。和國際發(fā)達(dá)國家相比，我國司法環(huán)境和效率顯然比較落后，如何在新會計(jì)準(zhǔn)則的實(shí)施中加強(qiáng)銀行監(jiān)管，確實(shí)是監(jiān)管部門面臨的一大難題。在這個難題中，最復(fù)雜的問題就是公允價值的應(yīng)用。
（二）歐盟銀行監(jiān)管部門應(yīng)對國際會計(jì)準(zhǔn)則的經(jīng)驗(yàn)及啟示
為了避免公允價值的使用將金融工具未實(shí)現(xiàn)的收益確認(rèn)為利潤導(dǎo)致監(jiān)管資本的增加，歐盟銀行監(jiān)管委員會制定了監(jiān)管資本“過濾器”，宣布將部分未實(shí)現(xiàn)收益從銀行監(jiān)管資本中剔除。
歐盟“過濾器”做法雖然不無道理，也值得我們學(xué)習(xí)借鑒，但引發(fā)了一個新的問題：由于我國銀行監(jiān)管部門同時將資本充足率和利潤作為風(fēng)險(xiǎn)評價的核心內(nèi)容，監(jiān)管部門既然不允許未實(shí)現(xiàn)收益計(jì)入資本，那么是否還承認(rèn)包含未實(shí)現(xiàn)收益的會計(jì)利潤呢？如果承認(rèn)未實(shí)現(xiàn)收益作為會計(jì)利潤并納入風(fēng)險(xiǎn)評級體系，是否與不允許未實(shí)現(xiàn)收益計(jì)入資本的做法產(chǎn)生矛盾？如果不承認(rèn)未實(shí)現(xiàn)收益計(jì)入會計(jì)利潤，那監(jiān)管部門如何評價商業(yè)銀行的盈利能力呢？是放棄這一指標(biāo)，還是像監(jiān)管部門當(dāng)年放棄資產(chǎn)負(fù)債率這一會計(jì)償債指標(biāo)而制定資本充足率作為監(jiān)管償債能力指標(biāo)那樣另行制定監(jiān)管利潤指標(biāo)呢？
?。ㄈ┮怨蕛r值使用為標(biāo)志的會計(jì)原則中性化與監(jiān)管審慎原則產(chǎn)生了本質(zhì)上的矛盾和沖突
傳統(tǒng)的歷史成本會計(jì)側(cè)重反映企業(yè)過去的經(jīng)營活動結(jié)果，在相對穩(wěn)定的市場環(huán)境中能夠在一定程度上預(yù)測未來會計(jì)信息，兼顧了會計(jì)信息的相關(guān)性和可靠性。另外，早期企業(yè)的所有者相對穩(wěn)定，主要資金來源是借款，為加強(qiáng)對借款人權(quán)益的保護(hù)，促進(jìn)所有者的穩(wěn)健經(jīng)營，歷史成本會計(jì)堅(jiān)持了謹(jǐn)慎性原則，對市價低于成本的資產(chǎn)計(jì)提準(zhǔn)備。近些年來，由于市場波動的加劇，歷史成本會計(jì)不能及時反映市場價格變動對企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果的影響，降低了會計(jì)信息的相關(guān)性和決策有效性，甚至可能產(chǎn)生誤導(dǎo)作用。會計(jì)理論界和實(shí)務(wù)界于是將目光轉(zhuǎn)向能夠反映現(xiàn)在和未來會計(jì)信息的計(jì)量屬性，公允價值會計(jì)應(yīng)運(yùn)而生，并較好地解決了歷史成本會計(jì)相關(guān)性低的缺陷。在資產(chǎn)價格不斷上漲的現(xiàn)實(shí)環(huán)境中，公允價值會計(jì)相對于歷史成本會計(jì)，計(jì)算出的經(jīng)營成果包括了企業(yè)資產(chǎn)未實(shí)現(xiàn)的收益，盡管按照公允價值計(jì)算的會計(jì)信息更相關(guān)，但也有人提出公允價值會計(jì)將未實(shí)現(xiàn)的收益納入經(jīng)營成果，顯然不夠?qū)徤鳌?/p>
眾所周知，銀行監(jiān)管主要是保護(hù)存款人的利益，存款人作為銀行的債權(quán)人，自然傾向于用審慎原則看待銀行的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營業(yè)績，充分估計(jì)銀行的風(fēng)險(xiǎn)水平：在歷史成本會計(jì)時期，由于監(jiān)管和會計(jì)都堅(jiān)持審慎原則，兩者在一定程度上互相依靠，監(jiān)管將會計(jì)作為監(jiān)管的基礎(chǔ)，會計(jì)信息同時也是監(jiān)管信息。但隨著資本市場的發(fā)展，企業(yè)的投資者不再穩(wěn)定，投資者的流動迅速加快，謹(jǐn)慎的會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)低估了企業(yè)的經(jīng)營成果，導(dǎo)致股價的低估，對準(zhǔn)備出售股份的投資者不利，也不利于市場對企業(yè)的價值評估。會計(jì)逐漸走向中性原則，符合市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展對會計(jì)信息質(zhì)量要求的需要，但作為監(jiān)管者，堅(jiān)持審慎原則以最有效地保護(hù)存款人的利益，也是職責(zé)所需。這樣以來，會計(jì)和監(jiān)管就產(chǎn)生了原則性分歧。
從國際上會計(jì)和監(jiān)管的發(fā)展歷史看，會計(jì)和監(jiān)管的分歧也是顯而易見的。國際會計(jì)準(zhǔn)則在制定高質(zhì)量的會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)時，放棄了會計(jì)的謹(jǐn)慎原則，更加注重會計(jì)信息的相關(guān)性和可靠性，會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)從原來的謹(jǐn)慎原則逐漸走向了中性原則。而巴塞爾銀行監(jiān)管委員會則一直堅(jiān)持審慎的監(jiān)管原則，以充分保護(hù)存款人利益和金融穩(wěn)定。這一分歧，在貸款減值準(zhǔn)備的計(jì)提方面尤為典型。巴塞爾銀行監(jiān)管委員會和國際會計(jì)準(zhǔn)則委員會在對銀行資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算問題上就始終沒有達(dá)成一致意見，巴塞爾委員會堅(jiān)持以銀行過去貸款損失的經(jīng)驗(yàn)值為基礎(chǔ)、對貸款預(yù)期損失計(jì)提減值準(zhǔn)備，國際會計(jì)準(zhǔn)則則要求銀行以客觀證據(jù)為基礎(chǔ)、通過對未來貸款現(xiàn)金流量貼現(xiàn)計(jì)算貸款減值準(zhǔn)備。兩種方法雖然都強(qiáng)調(diào)銀行要充足計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備，但對減值的判斷和計(jì)算有明顯的不同，會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)傾向于通過對未來現(xiàn)金流的折現(xiàn)測算準(zhǔn)備，監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)則傾向于以過去的經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)來推測資產(chǎn)可能發(fā)生的損失。兩種方法截然不同，究竟哪一種方法更合理？一時難以得出結(jié)論。按理說，監(jiān)管部門的計(jì)算方法應(yīng)比會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算方法更為審慎，但據(jù)歐盟商業(yè)銀行的實(shí)踐情況看，商業(yè)銀行按照監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算的準(zhǔn)備，有時候大于會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算的準(zhǔn)備，有時候又小于會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算的準(zhǔn)備。
會計(jì)由于走向中性原則而與監(jiān)管的審慎原則產(chǎn)生分歧，但實(shí)際上還原了會計(jì)反映經(jīng)濟(jì)信息的本質(zhì)，也體現(xiàn)了市場經(jīng)濟(jì)的公平原則。監(jiān)管部門需要思考的，就是如何在新會計(jì)準(zhǔn)則下保持和加強(qiáng)銀行監(jiān)管的有效性。
三、監(jiān)管部門如何應(yīng)對新會計(jì)準(zhǔn)則的挑戰(zhàn)
（一）構(gòu)建有效的監(jiān)管法律體系和監(jiān)管執(zhí)行機(jī)制。監(jiān)管部門必須能保證商業(yè)銀行在執(zhí)行新會計(jì)準(zhǔn)則中恰當(dāng)運(yùn)用職業(yè)判斷，防止商業(yè)銀行運(yùn)用新會計(jì)準(zhǔn)則進(jìn)行利潤操縱和掩蓋風(fēng)險(xiǎn)
前已述及，原則導(dǎo)向的會計(jì)準(zhǔn)則需要有良好的司法環(huán)境做保障。在我國整體司法效率較低的現(xiàn)實(shí)環(huán)境中，新會計(jì)準(zhǔn)則的實(shí)施會遇到很多困難，銀行監(jiān)管部門對會計(jì)準(zhǔn)則實(shí)施的有效監(jiān)管確非易事。監(jiān)管部門必須正視并認(rèn)真解決以下三個方面的困難：
一是監(jiān)管部門本身的治理機(jī)制是否完善和有效。政府部門的有效治理無論在國內(nèi)還是國外都是難題，其難度遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于企業(yè)公司治理機(jī)制的建設(shè)。而會計(jì)中介機(jī)構(gòu)雖然能發(fā)揮一定程度上的監(jiān)管作用，但從目前的情況看，發(fā)揮的作用還很有限。因此，如何有效激勵和約束監(jiān)管人員恪盡職守，使其有效監(jiān)管商業(yè)銀行在會計(jì)準(zhǔn)則使用中恰當(dāng)?shù)貞?yīng)用職業(yè)判斷，將是會計(jì)準(zhǔn)則實(shí)施效果的決定性因素。
二是監(jiān)管人員的專業(yè)素質(zhì)是否能適應(yīng)新會計(jì)準(zhǔn)則的需要。新會計(jì)準(zhǔn)則由于其極強(qiáng)的專業(yè)性和高度的復(fù)雜性，即使是會計(jì)專業(yè)人員理解和執(zhí)行起來也十分困難。對銀行監(jiān)管人員來說，理解和監(jiān)管的難度更大。如何能保證監(jiān)管人員在監(jiān)管過程中恰當(dāng)?shù)乩斫夂瓦\(yùn)用新會計(jì)準(zhǔn)則，本身就是一項(xiàng)十分復(fù)雜的系統(tǒng)工程。
三是不健全的外部司法環(huán)境對監(jiān)管工作造成的障礙。銀行監(jiān)管需要外部司法環(huán)境的配合，如果外部司法環(huán)境不佳，商業(yè)銀行和企業(yè)蓄意串通弄虛作假，將對銀行監(jiān)管工作造成很大障礙。但外部環(huán)境并非一朝一夕能改善，在這種情況下，監(jiān)管部門如何提高監(jiān)管有效性，也將是極具挑戰(zhàn)性的工程。
?。ǘ┮?gòu)建合理的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)評價體系，既要依賴于會計(jì)系統(tǒng)提供的基礎(chǔ)信息，又要保持監(jiān)管的審慎性
在監(jiān)管與會計(jì)的分離問題上，資本充足率是一個很好的探索和嘗試，而且已經(jīng)被國際金融界廣泛認(rèn)可和接受。一般來說，會計(jì)上使用資產(chǎn)負(fù)債率衡量企業(yè)的償債能力。資本充足率作為監(jiān)管部門衡量銀行償債能力的重要指標(biāo)，是第一個實(shí)現(xiàn)監(jiān)管和會計(jì)對償債能力評價分離的指標(biāo)。為了應(yīng)對新會計(jì)準(zhǔn)則的挑戰(zhàn)，歐盟修改了資本充足率的計(jì)算方法，其做法值得我們借鑒和參考。但我國監(jiān)管部門在對商業(yè)銀行進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評價時，除了關(guān)注資本充足率外，還關(guān)注商業(yè)銀行的盈利能力。如果直接采用財(cái)務(wù)會計(jì)提供的利潤進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評價，無疑違背了監(jiān)管的審慎原則，和資本充足率的審慎修正原則發(fā)生沖突。在這種情況下，監(jiān)管部門是獨(dú)創(chuàng)監(jiān)管會計(jì)將稅務(wù)會計(jì)與財(cái)務(wù)會計(jì)分離那樣徹底與財(cái)務(wù)會計(jì)分離？還是干脆放棄商業(yè)銀行的盈利能力而退守資本充足率作為核心監(jiān)管指標(biāo)以堅(jiān)守監(jiān)管審慎原則？或者是同時容納審慎原則為基礎(chǔ)的資本監(jiān)管和中性原則為基礎(chǔ)的利潤監(jiān)管？這些確實(shí)是監(jiān)管部門必須認(rèn)真思考的問題。